senior unsecured bond make-whole call
En make-whole call er en innløsningsklausul i en senior usikret obligasjon som sikrer at investoren får en kompensasjon tilsvarende nåverdien av alle gjenstående fremtidige kupongbetalinger og hovedst
Finansordbok
Søkeresultater
Resultater for «Obligasjon» – filtrer videre eller prøv et nytt søk.
senior unsecured bond OAS
Senior unsecured bond OAS (option-adjusted spread) er et mål på avkastningsspreaden til en senior usikret obligasjon etter at effekten av innebygde opsjoner, som call- eller put-opsjoner, er fjernet.
senior unsecured bond reopening
Senior unsecured bond reopening er en prosess der en utsteder selger flere obligasjoner i en allerede eksisterende obligasjonsserie med samme kupongrente og forfallsdato, men til en kurs som reflekter
senior unsecured bond spread to mid-swap
Differansen mellom yielden på en senior usikret obligasjon og swaprenten for samme løpetid. Dette målet brukes for å prissette kredittrisikoen til utstederen og er vanlig i det norske og europeiske ob
senior unsecured bond tap issue
Et senior unsecured bond tap issue er en utvidelse av et eksisterende senior usikret obligasjonslån, der utstederen selger flere obligasjoner med samme vilkår som det opprinnelige lånet.
senior unsecured bond tender offer
Et tilbud fra et selskap om å kjøpe tilbake sine egne senior usikrede obligasjoner fra investorer, ofte til en premie over pålydende, før forfallsdato.
senior unsecured bond yield to call
Yield to call (YTC) for en senior unsecured bond er den årlige avkastningen en investor får dersom obligasjonen blir innløst av utsteder på første call-dato, forutsatt at alle kupongbetalinger frem ti
senior unsecured bond yield to maturity
Internrenten (avkastningen) man oppnår ved å holde en senior usikret obligasjon til forfall, forutsatt at alle kupongbetalinger og hovedstol betales i tide.
senior unsecured bond z-spread
Konstant påslag over spotrentekurven som gjør at nåverdien av en senior usikret obligasjons kontantstrømmer tilsvarer markedsprisen. Z-spreadet reflekterer kredittrisiko, likviditetsrisiko og andre ri
Senior usikret amortiseringsprofil
En senior usikret amortiseringsprofil beskriver nedbetalingsplanen for en obligasjon som gradvis reduserer hovedstolen gjennom periodiske avdrag, uten at lånet er sikret med pant. Dette gir investoren
Senior usikret call protection
En klausul i et senior usikret obligasjonslån som hindrer utsteder i å innløse obligasjonen før en fastsatt dato, eller som krever en overkurs ved innløsning, for å beskytte investorens avkastning.
Senior usikret change of control-klausul
En klausul i et senior usikret obligasjonslån som gir investorene rett til å kreve tilbakebetaling av lånet dersom utstederen skifter eierkontroll.
Senior usikret covenant headroom
Senior usikret covenant headroom er den finansielle bufferen et selskap har før det bryter lånevilkårene (covenants) knyttet til sin senior usikrede gjeld. Det måles som differansen mellom selskapets
Senior usikret cross default
En senior usikret cross default-klausul i et obligasjonslån innebærer at dersom utsteder misligholder et annet lån (uansett type), utløser det automatisk mislighold også på dette senior usikrede lånet
Senior usikret dirty price
Prisen på en senior usikret obligasjon som inkluderer påløpte renter siden siste kupongbetaling.
Senior usikret duration
Senior usikret duration er varigheten (rentefølsomheten) til en obligasjon som er senior (har prioritet foran annen gjeld) og usikret (ikke pantsikret). Den måler hvor mange prosent kursen faller når
Senior usikret guarantor coverage
Senior usikret garantidekning er en finansiell ordning der en tredjepart (garantist) påtar seg å dekke tap på senior usikrede lån eller obligasjoner dersom låntaker misligholder. Det gir investorer en
Senior usikret incurrence covenant
En klausul i et senior usikret gjeldsinstrument som begrenser låntakerens mulighet til å foreta bestemte handlinger (for eksempel opptak av ny gjeld eller utbyttebetalinger) med mindre spesifikke fina
Senior usikret intercreditor agreement
En interkreditoravtale som regulerer rettighetene til senior usikrede kreditorer i forhold til andre kreditorer, typisk ved konkurs eller restrukturering.
Senior usikret konveksitet
Senior usikret konveksitet er et mål på hvordan prisen på en senior usikret obligasjon endrer seg ikke-lineært med renteendringer, og brukes til å forbedre risikostyring og prisestimater.
Senior usikret kredittspread
Differansen i avkastning mellom en senior usikret obligasjon og en sammenlignbar statsobligasjon. Den reflekterer den ekstra kompensasjonen investorer krever for å påta seg kredittrisikoen knyttet til
Senior usikret loss given default
Senior usikret loss given default (LGD) er den andelen av et lån eller en obligasjon som går tapt når låntakeren misligholder, for gjeld som har senior prioritet men ikke er sikret med pant eller anne
Senior usikret maintenance covenant
En senior usikret maintenance covenant er en lånebetingelse i et senior usikret lån som krever at låntakeren løpende oppfyller bestemte finansielle nøkkeltall, for eksempel en maksimal gjeldsgrad elle
Senior usikret make-whole
En senior usikret make-whole er en obligasjon som har prioritet i konkurs (senior), ingen sikkerhet (usikret), og en innløsningsklausul som kompenserer investoren for tapte fremtidige renteinntekter d
Senior usikret maturity wall
En situasjon der et selskap har en stor andel senior usikrede obligasjoner som forfaller samtidig eller innen en kort tidsperiode, noe som skaper refinansieringsrisiko og potensielt press på aksjekurs